유효 연이율 (EAR)-유효 이율 계산 방법

유효 연간 이자율 (EAR)은 복합 성장률을 위해 조정 된 이자율입니다. 복합 성장률은 특히 비즈니스 및 투자 상황에서 사용되는 측정 값으로, 여러 기간 동안의 성장률을 나타냅니다. 데이터 시리즈의 지속적인 성장을 측정합니다. 복합 성장률의 가장 큰 장점은 메트릭이 복합 효과를 고려한다는 것입니다. 주어진 기간 동안. 간단히 말해서, 유효 연간 이자율은 이자율입니다.이자 비용이자 비용은 부채 또는 자본리스를 통해 자금을 조달하는 회사에서 발생합니다. 이자는 손익 계산서에서 찾을 수 있지만 부채 일정을 통해 계산할 수도 있습니다. 일정은 회사의 대차 대조표에있는 모든 주요 부채를 요약해야합니다.복리를 고려한 후 1 년 내에 투자자가 벌거나 지불 할 수있는 금액을 곱하여이자를 계산합니다.

효과적인 연간 이자율

EAR은 대출 또는 부채에 대한이자를 평가하거나 보장 된 투자 증명서 (GIC) 또는 저축 계좌와 같은 투자 수익을 평가하는 데 사용할 수 있습니다.

유효 연간 이자율은 유효 이자율 (EIR), 연간 등가 이율 (AER) 또는 유효 이율이라고도합니다. 연이율 (APR)과 비교 연이율 (APR) 연이율 (APR)은 개인이 대출에 대해 지불해야하거나 예금 계좌로받는 연간 이자율입니다. 궁극적으로 APR은 개인이나 법인이 돈을 빌리는 특권을 위해 매년 지불하는 수치를 나타내는 데 사용되는 간단한 백분율 용어입니다. 단순이자 단순이자 단순이자 공식, 정의 및 예를 기반으로합니다. 단순이자는 복리 효과를 고려하지 않은이자 계산입니다. 대부분의 경우이자는 지정된 대출 기간마다 복리 화되지만 단리의 경우에는 그렇지 않습니다.단리의 계산은 원금에 이자율을 곱하고 기간 수를 곱한 것과 같습니다. .

EAR 공식은 다음과 같습니다.

유효 연간 요율 공식-EAR

어디:

  • i = 명시된 연간 이자율
  • n = 복리 기간 수

컴 파운딩을 기준으로 한 유효 연간 요율

아래 표는 복리 기간이 변경 될 때 유효 연간 비율의 차이를 보여줍니다.

유효 이자율 표

표 : 재무의 고정 수입 기초 과정

예를 들어, 분기별로 복리 된 1 % 정기 이율의 EAR은 1.0038 %입니다.

유효 연간 요율의 중요성

실질 연간 이자율은 실제 투자 수익률 또는 대출에 대한 실제 이율을 평가할 수있는 중요한 도구입니다.

명시된 연간 이자율과 유효 이자율은 복리로 인해 상당히 다를 수 있습니다. 효과적인 이자율은 최고의 대출을 찾아 내거나 어떤 투자가 가장 높은 수익률을 제공하는지 결정하는 데 중요합니다. 내부 수익률 (IRR) 내부 수익률 (IRR)은 프로젝트의 순 현재 가치 (NPV)를 0으로 만드는 할인율입니다. 즉, 프로젝트 또는 투자에서 얻을 수있는 예상 복합 연간 수익률입니다.

복리의 경우 EAR은 항상 명시된 연간 이자율보다 높습니다.

EAR 예

예를 들어, 은행이 매월 복리로 지정된 12 % 이자율에 $ 10,000의 예치금을 제공한다고 가정합니다. 아래 표는 유효 연간 이자율의 개념을 보여줍니다.

효과적인 연간 이자율 계산기 스크린 샷표 : 재무의 고정 수입 기초 과정

1 개월이자 : 기초 잔액 ($ 10,000) x 이자율 (12 % / 12 = 1 %) = $ 100

2 개월이자 : 기초 잔액 ($ 10,100) x 이자율 (12 % / 12 = 1 %) = $ 101

기초 잔액 ($ 10,000)에서 기말 잔액 ($ 11,268)까지의 백분율 변경은 ($ 11,268 – $ 10,000) / $ 10,000 = .12683 또는 12.683 %이며, 이는 유효 연간 이자율입니다. 은행이 12 %의 이자율을 제시했지만 월별 복리로 인해 돈이 12.683 % 증가했습니다.

유효 연간 이자율을 통해 실제 투자 수익 (ROI)을 결정할 수 있습니다. ROI 공식 (투자 수익) 투자 수익 (ROI)은 투자 비용과 관련하여 투자자가 받게 될 혜택을 계산하는 데 사용되는 재정 비율입니다. 가장 일반적으로 순이익을 투자의 원래 자본 비용으로 나눈 값으로 측정됩니다. 비율이 높을수록 더 많은 혜택을받습니다. .

무료 템플릿 다운로드

아래 양식에 이름과 이메일을 입력하고 위에 표시된 무료 템플릿을 지금 다운로드하십시오!

유효 이자율을 계산하는 방법?

EAR 공식을 사용하여 유효 이자율을 계산하려면 다음 단계를 따르십시오.

1. 명시된 이자율 결정

명시된 이자율 (연이율 또는 명목 이율이라고도 함)은 일반적으로 대출 또는 예금 계약의 헤드 라인에서 찾을 수 있습니다. 예 : "연간 이율 36 %, 매월이자가 부과됩니다."

2. 복리 기간 수 결정

복리 기간은 일반적으로 월별 또는 분기 별입니다. 복리 기간은 12 (1 년에 12 개월) 및 분기 별 (1 년에 4 분기) 4 일 수 있습니다.

참고로 :

  • 매월 = 12 회 복리 기간
  • 분기 별 = 4 개의 복리 기간
  • 격주 = 26 복리 기간
  • 매주 = 52 복리 기간
  • 매일 = 365 복리 기간

3. EAR 공식 적용 : EAR = (1+ i / n) n – 1

어디:

    • i = 명시된 이자율
    • n = 복리 기간

연간 이율이 36 %이고이자가 매월 청구되는 신용 카드의 유효 연간 이자율을 계산하려면 다음을 수행하십시오.

1. 명시된 이자율 : 36 %

2. 복리 기간 수 : 12

따라서 EAR = (1 + 0.36 / 12) ^ 12 – 1 = 0.4257 또는 42.57 %입니다.

은행에서 연간 유효 이자율을 사용하지 않는 이유는 무엇입니까?

은행에서이자를 부과 할 때 유효 연간 이자율 대신 명시된 이자율이 사용됩니다. 이는 소비자가 더 낮은 이자율을 지불하고 있다고 믿게하기위한 것입니다.

예를 들어, 매월 복리로 계산 된 30 %의 명시된 이자율로 대출하는 경우 유효 연간 이자율은 34.48 %입니다. 은행은 일반적으로 유효 이자율 34.48 %가 아닌 30 %의 명시된 이자율을 광고합니다.

은행이 예금 계좌에이자를 지불 할 때 EAR은 명시된 이자율보다 더 매력적으로 보이도록 광고됩니다.

예를 들어 매월 복리 10 %라는 명시된 이자율로 예금하는 경우 유효 연간 이자율은 10.47 %입니다. 은행은 명시된 이자율 인 10 %가 아닌 10.47 %의 실효 이자율을 광고 할 것입니다.

기본적으로 어느 비율이 더 유리한지 보여줍니다.

관련 독서

Finance는 재무 모델링 과정 및 재무 분석가 인증을 제공하는 글로벌 제공 업체입니다. FMVA® 인증 Amazon, JP Morgan 및 Ferrari와 같은 회사에서 일하는 350,600 명 이상의 학생들과 함께하십시오. 재무 전문가로서의 경력을 계속 발전 시키려면 다음 추가 재무 리소스를 확인하십시오.

  • 기대 수익 기대 수익 투자에 대한 기대 수익은 투자자에게 제공 할 수있는 가능한 수익 확률 분포의 예상 가치입니다. 투자 수익은 다른 확률과 관련된 다른 값을 가진 알려지지 않은 변수입니다.
  • 베이시스 포인트 베이시스 포인트 (BPS) 베이시스 포인트 (BPS)는 이자율의 변화를 측정하기 위해 일반적으로 사용되는 메트릭입니다. 기준점은 1 퍼센트의 1/100입니다. 예를 참조하십시오. 이 측정 항목
  • 자본 이득 수익률 자본 이득 수익률 자본 이득 수익률 (CGY)은 투자 또는 유가 증권에 대한 가격 상승을 백분율로 표시 한 것입니다. 자본 이득 수익률 계산에는 시간에 따른 유가 증권의 시장 가격이 포함되므로 유가 증권의 시장 가격 변동을 분석하는 데 사용할 수 있습니다. 계산 및 예보기
  • 가중 평균 자본 비용 (WACC) WACC WACC는 기업의 가중 평균 자본 비용이며 자본과 부채를 포함한 혼합 자본 비용을 나타냅니다. WACC 공식은 = (E / V x Re) + ((D / V x Rd) x (1-T))입니다. 이 가이드는 그것이 무엇인지, 왜 사용되는지, 계산 방법에 대한 개요를 제공하고 다운로드 가능한 WACC 계산기도 제공합니다.

최근 게시물